看门人失灵！年内25家公司高管被立案调查

    对于上市公司的董监高而言，一定程度上，他们承担着“看门人”的职责，但是，在实践过程中，有一些上市公司的董监高却出现了明显的失职。

    同花顺数据统计显示，今年以来（即1月1日至12月21日），两市共有近百家公司称被立案调查，其中，有25家公司的高管被立案调查。

    从这些公司被立案调查的原因可知，有的涉嫌违纪，有的涉嫌信息披露违规，还有一些公司的高管涉嫌短线交易和内幕交易。

    高管被立案调查名目繁多

    同花顺数据显示，在这些被立案调查的高管中，涉嫌信息披露违规的占比较多，但是，因违反证券期货法律法规、短线交易、内幕交易等原因被立案调查的事项也有。

    “高管违规的形式各种各样，有的是未能勤勉尽责，有的则是有意协助违规行为的实施。前者是看门人未能把门‘看好’，后者则是故意为违规行为开‘方便之门’。证监会加大对公司高管的责任追究，是贯彻责任追究‘穿透’原则的体现，法律上上市公司是责任主体，但是上市公司自己不能实施任何行为，将责任‘穿透’至公司管理层，具有‘治本’的‘药效’”。上海明伦律师事务所王智斌律师在接受《证券日报》记者采访时说。

    西藏天路公告称，10月23日，从西藏自治区纪检监察网获悉，公司第二大股东西藏天海集团有限责任公司原党委书记、董事长何黎峰（2020年9月已退休），因公司第五届董事会延期换届，现仍任公司董事、董事会战略委员会委员；何黎峰涉嫌严重违纪违法，目前正接受西藏自治区纪委监委纪律审查和监察调查。

    图片截自西藏天路公告

    东方能源也在今年6月份发布公告称，副总经理梁炜于2020年6月9日收到中国证券监督管理委员会《调查通知书》，因涉嫌违反证券法律法规，根据《中华人民共和国证券法》的有关规定，决定对其进行立案调查。

    图片截自东方能源公告

    在公告中，上市公司对投资者也进行了诸多慰藉，例如，东方能源称，本次立案调查事项系针对梁炜个人的调查，公司生产经营活动不受影响。调查期间，公司将积极配合此项工作，并及时履行信息披露义务。

    西藏天路在公告中表示，除公司董事、董事会战略委员会外，何黎峰未担任公司其他任何职务，未持有公司股份，不参与公司的日常经营管理工作，不会对公司生产经营和长远发展产生影响。

    多家公司及高管同时被立案调查

    需要注意的是，有一些公司高管属于单独被立案调查，但还有一部分公司，是公司和高管、股东一起被立案调查。

    对于这些公司被立案调查的原因，大多数和信息披露有关。不过，由于此前刚刚发布了退市新规，其中提及，重大违法类指标方面，在原来信息披露重大违法退市子类型的基础上，进一步明确财务造假退市判定标准，即新增“根据中国证监会行政处罚决定认定的事实，公司披露的年度报告存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，上市公司连续三年虚增净利润金额每年均超过当年年度报告对外披露净利润金额的100%，且三年合计虚增净利润金额达到10亿元以上；或连续三年虚增利润总额金额每年均超过当年年度报告对外披露利润总额金额的100%，且三年合计虚增利润总额金额达到10亿元以上；或连续三年资产负债表各科目虚假记载金额合计数每年均超过当年年度报告对外披露净资产金额的50%，且三年累计虚假记载金额合计数达到10亿元以上（前述指标涉及的数据如为负值，取其绝对值计算）”的量化指标。

    这也意味着，被立案调查的上市公司想要“平安落地”，并非易事。

    对此，王智斌向《证券日报》记者解释，退市新规从多个方面多个维度加大了退市力度，相比之前，被立案调查的上市公司被强制退市的可能性有所增加，但具体还要看该公司涉嫌的违规类型及其自身的经营情况。对于投资者而言，应当密切关注证监会对公司立案调查的进展以及退市风险，在证监会作出行政处罚的前提下，符合条件的投资者存在向上市公司索赔的可能性，目前已有许多类似的成功案例。