天亿马中签率0.011% 为同批新股中最低

    本报见习记者 李昱丞

    11月2日晚间，天亿马（301178.SZ）发布中签率公告。企业本次发行采用网上按市值申购向持有深圳市场非限售A股股份和非限售存托凭证市值的投资者直接定价发行方式（即“网上发行”），发行股票总数为1177.80万股。本次发行股份全部为新股，不转让老股。本次发行有效申购户数为1310.78万户，中签率约为0.011%。同一批次新股中隆华新材、巨一科技、镇洋发展中签率分别为0.0225%、0.0296%、0.0396%，天亿马中签率为同批次新股中最低。

    公开资料显示，天亿马是一家智慧城市解决方案提供商，1998年创立于广东汕头，深耕信息技术行业20多年，主营业务聚焦于智慧政务、智慧教育及智慧医疗等领域。据招股书数据，2018-2020年，天亿马实现营业收入分别为1.97亿元、2.76亿元和3.67亿元，复合增长率为36.63%，大幅高于行业公司均值，成长性凸显。

    2021年1-9月，天亿马预计实现营业收入为1.76亿元至1.96亿元，同比增长25.71%至39.98%；预计归属于母公司股东的净利润为1225.45万元至1625.45万元，同比增长144.43%至224.22%，发展态势良好。

    据招股说明书显示，2021年1-6月，天亿马经营活动产生的现金流量净额为-9055.27万元，归属于母公司所有者的净利润为602.68万元，企业在路演活动中答复称，主要是在手订单增加，购买商品、接受劳务支付的现金增加所致。项目前三季度处于项目建设集中投入期，购买商品、接受劳务支付的现金较多，业主单位主要在第四季度回款，因此存在季节性的特征。

    2021年1-8月，天亿马新增合同金额为3.49亿元，截至2021年8月31日在手订单3.57亿元，正处于合同签订流程的订单金额为1608.67万元，业绩增长具备较好的基础，短期内季节性波动不改变长期增长趋势。

    本次天亿马拟发行新股1177.80万股，发行价格为48.66元，对应的2020年扣除非经常性损益前后孰低的净利润摊薄后静态市盈率为44.96倍。截至2021年11月1日，中证指数有限公司发布的软件和信息技术服务业最近一个月的平均静态市盈率为57.23倍；天亿马发行价市盈率相当于该数值的78.56%，低于行业平均市盈率。

（编辑 张明富）