深圳华信科及World Style发展超预期 春兴精工拟2.85亿收购剩余股权

    2月27日晚间，春兴精工（002547）发布公告称，为进一步整合资源，提升公司盈利能力，公司拟自有资金以人民币2.85亿元收购深圳华信科、worldstyle以及worldstyle子公司联合无线香港、worldstyle孙公司春兴无线科技和联合无线科技（深圳）剩余20%的股权（以下统称为“交易标的”）。收购完成后，深圳华信科、worldstyle及其子公司、孙公司将成为公司全资子公司、全资孙公司。公司将持有深圳华信科及WorldStyle100%的股权。

    本次收购深圳华信科及WorldStyle剩余20%股权交易事项，交易对手方为公司副总经理徐非，符合《深圳证券交易所股票上市规则》10.1.5条第（二）项对关联自然人的规定，因此，本次交易构成关联交易。

    根据资产评估报告，本次交易将采用收益法的评估结果作为深圳华信科及WorldStyle股东全部权益的评估值，收益法评估深圳华信科股东全部权益评估值为8.23亿元，WorldStyle股东全部权益评估值为6.04亿元。经交易各方协商，深圳华信科及WorldStyle20%股权的交易作价为2.85亿元人民币。

    记者注意到，本次交易目标公司整体估值较公司在实施首次收购目标公司80%股权时，有一定幅度的上升，其上升基础主要为深圳华信科及WorldStyle近两年经营业绩的大幅提升。

    经营方面，华信科及WorldStyle2017年及2018年分别实现营业收入11.47亿元以及13.82亿元，实现净利润5319.11万元以及1.63亿元。2018年营业收入较2017年增长了20.54%，净利润增长了207.35%，华信科及WorldStyle的发展速度明显超出前次交易预期。

    春兴精工表示，本次交易完成后，将进一步增加公司对深圳华信科及WorldStyle的持股比例，将进一步增强公司的盈利能力；深圳华信科及WorldStyle所处的电子元器件分销行业具有良好的市场前景和经济效益，本次收购有利于扩大经营规模，提升公司业绩，符合公司未来发展规划，与公司发展战略相匹配，能够有效提高公司的投资回报率和股东价值。