月内公募基金申赎调整公告逾750份 业内称或多为年底控规模所致

    本报记者 王宁 实习生 郭之宸

    Wind数据显示，截至12月15日，本月内有关公募基金采取申赎措施的公告数量已超过750份，从相关产品所属类别来看，包括权益类、债券型和指数型基金等。整体来看，一轮有关公募基金申赎措施调整浪潮正在上演。

    多位公募基金人士向《证券日报》记者表示，距离2022年结束仅剩半个月，不少绩优公募基金在此时更具吸金能力，而为了保证基金资产的有效运作和原持有人利益，限购往往会在当前时点开启。“调整产品的申购措施既能控制规模，又能保障持有人利益，这也是业内通常采取的措施。”

    最低限购金额设定50万元

    12月15日，易方达裕富债券型基金公告称，自12月16日起，暂停机构客户在全部A类和C类基金份额的大额申购、大额转换转入业务，单日单个基金账户在全部销售机构累计申购A类或C类金额不超过250万元（含）。

    同日，广发成长新动能混合也发布公告称，自12月15日起调整机构投资者单日单个基金账户申购（含定期定额和不定额投资）及转换转入本基金的业务限额为50万元，若超过50万元部分将有权确认失败。

    然而，部分基金则在当前节点放开申购。华安制造升级一年持有混合发布公告称，自12月19日起开放赎回及转换转出业务，每份基金份额在其最短持有期限结束日的下一工作日（含）起方可办理基金份额的赎回、转换转出业务。

    景顺长城中短债债券也在公告称，自12月15日起，取消在申购（含日常申购和定期定额投资，下同）、转换转入业务的大额交易限制，基金首次申购最低限额为1元，追加申购不受首次申购最低金额的限制。

    统计来看，当日包括易方达基金、广发基金、华安基金、兴业基金和招商基金等多家公募基金，纷纷发布了多则关于旗下相关产品暂停或放开大额申购及大额转换转入公告。而从月内统计来看，截至12月15日，有关对基金申购采取措施的公告数量超过750份。

    从所属产品类别来看，包括了权益类、债券类和指数类基金。其中，暂停大额申购的多为权益类基金，而放开申购的多为债券型基金，有部分产品则属于适逢开放日。从暂停大额申购金额来看，最高达到1000万元，最低为50万元。

    年底采取措施或基于多个因素

    记者发现，在这些暂停或放开大额申赎基金中，权益类产品多为暂停申购，但有部分债券型基金则放开大额申购，两类产品呈现出反向操作手法。

    上海某公募基金人士向《证券日报》记者表示，公司旗下相关产品暂停大额申购，主要是为了控制当前规模。临近年末，基金资产存在一定波动性，为了稳定运作，更是为了保证当前持有人利益，所以采取暂停大额措施。

    虽然有不少产品暂停大额申购是为了控制规模、稳定操作，但也有产品是因其他原因所致。上海某公募基金相关人士告诉记者，公司旗下有几只基金此时采取暂停大额申购措施，是因为目前正处于分红期，分红期间限制大额申购。

    “虽然这轮基金产品申赎措施各不相同，但都是基于基金本身实际需要才进行的。”有业内人士向记者表示，例如债券型基金，有的是恢复大额申购，有的是暂停大额申购，这也需要视具体情况分析。“债券型基金需要维持纪律化投资策略，一般不会有太大调整，但有时为了控制规模，会采取一些措施；公司旗下相关债券型产品当前也处在分红期，所以会限制大额申购。这些措施本质上是从维护持有人利益出发。”

    另有分析人士表示，本次部分债券型产品采取暂停申购，或与此前债券市场波动后，当前存在较明显的配置价值有关，限购防止规模过度增长，从而摊薄收益。