第三届“5·19中小投资者保护宣传周”活动走进国泰君安证券 七家省级投教基地同步直播​ 十大投资者保护经典案例发布

    本报记者 许洁 昌校宇

    5月19日，由证券日报社和中证中小投资者服务中心主办，北京、上海、天津、贵州和深圳等5地证监局联合主办，中信建投证券、渤海证券、华创证券、第一创业证券和国泰君安证券协办的第三届“5·19中小投资者保护宣传周”活动，走进了位于上海市的国泰君安证券。

    第三届“5·19中小投资者保护宣传周”活动的主题是“将投资者保护落到实处”，共历时5天，在北京、天津、贵阳、深圳和上海等五地举行。

    活动当天上午，投资者代表早早地来到现场。“我专门请假来参加活动，主要想学习一下如何保护我们这些小股民的权益。”一位90后投资者对《证券日报》记者表示。

    这位投资者虽然年纪不大，但自称上大学时就开始炒股，“股龄”已有10年。从百万元本金，到如今账户中的数千万元，在资本市场10年的摸爬滚打，让他不但实现了财富自由，还磨炼了自己的心性。

    谈到投资心得，该投资者认为还是要坚持价值投资理念，不要被所谓的“妖股”所迷惑，从而沦为“杀猪盘”的牺牲者。他说：“我之所以投资偏理性，和所开户的券商工作人员定期传授投教方面的相关知识，也有一定关系。”

    不断探索建立投服模式

    目前，A股市场的投资者数量已经超过1.8亿，其中95%以上为中小投资者。如何保护好他们的合法权益，是各类市场主体义不容辞的责任。

    在上海活动现场，投服中心党委委员、副总经理黄勇在致辞时表示，作为法定的投资者保护公益机构，投服中心始终坚持资本市场人民性的基本站位，牢固树立为广大投资者服务的理念，近年来探索建立了以投资者权益教育为基础，以持股行权、纠纷调解、维权诉讼等为特色的保护中小投资者合法权益的“投服模式”。

    证券日报社副总编辑张亮在致辞时提到，投资者保护是一个系统性工程，涉及方方面面的环节。如果从产品条线来看，投资者买卖股票、基金，投资期货、债券等各个环节，都涉及保护的问题；从业务环节来看，股票发行、上市、退市，上市以后券商持续的督导，监管部门的稽查执法，同样涉及保护的问题。如何将投资者保护工作做实，正是我们各方要做的。而要将投资者保护落到实处，需要市场各方携起手来，共同推进。

    近年来，国泰君安证券不断完善投资者保护体系，广泛深入开展内容丰富、形式多样、易于接受的投教活动，设计开发寓教于乐的投教产品，在社区、学校、基地现场中努力提升投教实效。

    国泰君安证券副总裁龚德雄表示，目前，国泰君安证券在上海的投教基地已获得授牌，为国家级投教基地，同时在深圳、广东、广西、湖南、云南、吉林和辽宁等地拥有7家省级投教基地，2020年公司在西藏拉萨设立了投资者服务中心，在遍布全国300余家营业部设立了投教联络人，实现了投资者保护工作的常态化开展。

    “自2019年以来，公司投教基地开展各类公益性投教活动398次，覆盖1853万人次；2020年，公司共开发了原创投教产品400余件，覆盖1333万人。”龚德雄说。

    投资者保护经典案例发布

    随着法治建设和体制机制创新的不断推进，证券投资者保护工作也正朝向更高质量、更多元化的方向迈进。在2019年和2020年，证券日报社分别发布了10大投资保护经典案例，受到各方广泛关注。

    19日的活动现场，张亮发布了包括全国首例操纵市场民事赔偿支持诉讼胜诉、*ST富控成近年来首单年报被交易所出具否定意见的公司、上海“股轩堂”非法经营案5人被判刑等在内的十大投资者保护经典案例（案例截至2021年5月15日）。

    上海证监局投保处王尚飞在现场向投资者介绍了2020年上海地区场外配资违法犯罪典型案例。他说：“5月份是防范非法证券期货活动宣传月，刚刚过去的5月15日也是全国投资者保护宣传日。在这样特殊的日子，送给大家35字箴言——股市黑嘴，我不听；场外配资，我不配；非法荐股，我不理；外盘期货，我不炒；杀猪盘，我不做‘猪’”。

    投服中心维权事务部高级经理任雪雪对投服中心基本情况，以及在新证券法中的诉讼相关角色进行介绍。在回答投资者“投服中心业务能否线上化”的提问时，任雪雪解答道，“在首单特别代表人诉讼中，我们已经依托于中国投资者网在开发这样的一个平台，包括可以线上发布公告，投资者线上提交材料，线上身份核验等，后续会结合实际情况，探索能否应用于其他诉讼服务中。”

    国泰君安证券法律合规部诉讼保全主管张斌在现场对投资者保护最新法律法规进行了解读，并对相关案例进行了点评。他认为，开展投资者教育活动意义重大。“金融机构通过多种形式的投资者教育活动，为投资者提供了有益信息，促进投资者风险管理，维护了客户合法权益；投资者则通过自我学习及信息沟通增强了自身金融、法律知识，提升了风险防范能力，理性投资，理性维权”。

    此次活动，在国泰君安证券等7家省级投教基地进行同步直播。来自广东分会场的投资者提问称，“场外配资的业务模式是怎样的？对投资者而言会有哪些风险？”

    对此，张斌解答称，场外配资往往没有合法牌照，主体就有问题。此外，配资公司会向投资者收取管理费和利息，相关证券账户和资金都是由配资公司控制，实际是一个资金借贷关系；场外配资一般都是10倍以上的杠杆率，且利率很高，2019年最高人民法院正式发布《全国法院民商事审判工作会议纪要》，明确了场外配资合同无效。