三大指数5月全线收红 科技创新主线持续升温

    昨日，A股迎来5月收官战，伴随着万亿成交，三大指数集体收涨。截至收盘，沪指连续3个交易日站上3600点，创业板指收复3300点整数关口，科创50指数亦大涨4%。

    全月来看，上证指数、深证成指、创业板指三大指数月涨幅分别为4.89%、3.86%和7.04%。

    展望后市，机构预计近期市场反弹的四大核心要素：人民币升值、流动性宽裕、通胀预期见顶和业绩真空期仍将在6月发挥作用。

    锂电池板块掀涨停潮

    昨日盘面最大的亮点仍是锂电板块。板块中有超过10只个股涨停，容百科技、华自科技、合纵科技等近10只个股涨幅超过10%。

    近日锂电行业内合作消息不断，整个行业景气仍在持续提升，如天赐材料全资子公司与宁德时代签订协议，向宁德时代供应预计六氟磷酸锂使用量为1.5万吨的对应数量电解液产品；中核钛白与宁德时代共同出资设立白银中核时代新能源有限公司等。

    受诸多消息面共振催化，新能源汽车板块连续上演涨停潮，全产业链各细分龙头备受资金青睐。锂电池龙头宁德时代从“千亿市值白马”升级至“万亿市值白马”，股价突破2021年1月8日高点，再创历史新高，市值首次突破1万亿元。该股也是创业板首家万亿市值公司。

    国泰君安表示，全球电动车进入快速发展阶段，国内新能源汽车渗透率超过10%，也迎来快速放量，锂电池将是最大受益环节。

    医药、半导体表现活跃

    盘面上，科技创新主线全面崛起，新能源车、半导体、生物医药等都是近期资金大力布局的方向。

    Wind数据显示，昨日，半导体板块涨幅超过2%，位于涨幅榜前列。国民技术、思瑞浦、有研新材等领涨。机构人士认为，随着5G手机逐渐普及及汽车智能化大趋势，芯片消耗持续增长，此轮芯片行业高景气持续性很强，半导体板块有望走出中线趋势性行情。

    以抗疫和医美为代表的医药行情持续走强。抗疫方面，智飞生物、康泰生物、沃森生物等表现活跃。医美方面，苏宁环球涨近5%，自今年4月以来，苏宁环球股价快速上涨，迄今涨幅高达178%。

    昨日，航天军工、有色、建材、化工等板块表现也较好。家电、保险、石油、酒店餐饮、银行等板块跌幅居前。

    科创板持续领跑

    昨日，科创50指数大幅收涨4.09%，创今年以来最大单日涨幅。自5月11日阶段触底至今，科创50指数累计涨幅达15%。

    以科创板六大领域划分，生物医药领域近期涨势最为突出。Wind数据显示，63只已上市的科创板生物产业个股中，5月11日以来仅热景生物股价下跌，其余62只股票全部收获上涨。艾隆科技区间涨幅高达78.22%，键凯科技、爱博医疗、昊海生科等涨幅均超40%。

    多只科创板股票大涨背后，机构资金持续加码的迹象凸显。作为近期科创板领涨龙头，艾隆科技上周四、上周五连续两日被交易所公布龙虎榜，机构席位在两张榜单中均大额买入。如上周五艾隆科技单日榜单中，买入前五出现4个机构席位，合计买入金额占个股全天成交总额的近17%。

    机构对科创板关注度的提升，在机构调研指标中同样得到体现。统计显示，今年以来有158家科创板公司接待了机构调研，占已上市公司总量的近六成。其中，美迪西、澜起科技、传音控股等科创板公司今年来已接待超过400家次的机构调研。

    在分析人士看来，无论是从市场流动性角度，还是从资金面角度，或是从产业前景角度，当前科创板均处于配置期，其中具有较强科技创新竞争力、长期成长性高的优质标的值得重点挖掘。

    6月科技成长主题或领涨

    即将到来的6月份，行情又会如何演绎？

    当前，机构对于短期行情多数较为乐观，国泰君安策略团队甚至喊出了“震荡不长久，挑战四千点”的观点。

    展望6月份，中信证券认为，随着全球大宗商品行情进一步降温，通胀预期高点已过，国内外货币政策约束逐步缓解；宏观流动性外松内稳，市场流动性有所改善，外资流入或继续超预期；A股半年报业绩或将分化，大宗商品走势弱化后，成长相对周期将更占优。配置上，建议投资者把握结构性机会，继续布局具备科技加制造双重属性的板块。

    中金公司表示，综合指数走势结构、成交分布情况、技术指标表现等，市场有望延续上行。春节后价值、成长分化有所减缓，风格收益逐步收敛，中长期应继续关注行业层面的结构性机会，以及高成长性的新经济龙头公司。

    东北证券认为，盈利上行后半段中小市值公司盈利改善程度更大，源于在经济修复中后段中小公司融资和规模劣势减退，营收等业绩弹性更大。中小盘成长板块仍是6月份配置主线，关注TMT、新能源和周期板块的部分低估值细分板块和个股。