跳出传统“唯抵押论”信贷思维 加大民营企业支持力度——访哈尔滨商业大学金融学院教授刘磊

    ■本报记者 郝飞

    民营企业是推动经济社会发展的重要力量。为改善民营企业融资难题，近期，多家银行制定出台关于进一步提升金融服务民营经济质效的措施。

    银行如何针对民营企业优化融资方案？银行应如何缓解民营企业首贷难题？本期《农村金融时报》记者就相关问题采访了哈尔滨商业大学金融学院教授刘磊。

    记者：目前，银行大额融资更多依靠固定资产抵押。对于缺少固定资产的民营企业来说获得较大额度的贷款相对较难，银行如何针对民营企业优化融资方案？如何在风险可控的前提下为民营企业提供较大额度的融资支持？

    刘磊：对民营企业来说，大多缺乏可以作为抵押的固定资产，因此通过固定资产抵押的方式融资就很难做到。为了更好地支持民营经济的发展，商业银行要勇于担当，要跳出传统“唯抵押论”的思维为民营企业提供融资支持。

    首先，应利用政府行业主管部门和行业协会所掌握的信息，对贷款民营企业的经营及信用状况全面掌握，根据企业的信用状况和还款能力，向企业提供的一定额度的信用贷款；同时民营企业可以通过及时还款、与银行建立长期合作关系、提高企业的声誉等提高自身的信用评级来获得更高的贷款额度和更优惠的贷款利率。

    其次，可以通过第三方担保的方式为民营企业提供融资支持，特别是当民营企业所在的供应链上有一个非常有实力的核心企业时，可以通过核心企业担保为民营企业提供融资支持，而由于供应链的特殊关系，核心企业也可以规避相应的担保风险，是一个“一举三得”的多赢融资模式。

    再次，应对融资企业的股权价值进行评估，如果民营企业“质地较好”，就可以通过股权质押的方式为该民营企业提供股权质押贷款。

    对于处于技术领先乃至垄断地位的民营企业，银行可以聘请相关技术专家对其进行研究评估和分析，根据评估分析结果对其贷款融资进行一定额度的资金匹配。

    记者：民营企业特别是成立时间较短的民营企业普遍存在首贷难问题，民营企业一旦获得首次贷款，随后的贷款则相对容易。银行应如何缓解民营企业首贷难题？

    刘磊：为更好地促进民营经济的发展，破解民营企业首贷难问题，银行需要围绕首贷企业在融资中的痛点，加大普惠金融服务创新。

    首先，应加大与政府部门合作，通过各地政府的企业数据库和投融资活动推介会等，提升银行信息获取能力，尽可能多地掌握所覆盖区域民营企业的相关信息，包括企业所属行业、行业地位、行业竞争状况、企业规模、技术先进性、产品市场竞争力和占有率等方方面面的信息，对企业发展做出分析和预判，这样既可以控制放贷风险，又可以提高首贷业务的供需匹配度。

    其次，应通过线上供应链融资模式为民营企业提供融资支持，这样就可以将银行授信活动内嵌于民营企业产、供、销的各个环节，将供应链中的商流、物流、资金流、信息流在线化，实时掌握供应链中企业经营情况从而控制融资贷款的风险。这是一种闭环融资模式，银行可以通过供应链上的核心企业掌控融资民营企业的上流、物流和资金流，从而最大限度地规避了银行的贷款风险。

    再次，应加强金融科技在普惠金融领域的应用，探索基于信用的授信新模式。银行应加强云计算、大数据和区块链等金融科技手段运用，通过科技手段降低普惠金融业务的信息不对称问题。比如可将民营企业在网络平台上的现金流、信用记录、交易情况等信息作为评估其信用状况的基础，完善基于信用的信用新模式，这可以为银行对民营企业提供融资支持提供必要的信用数据支撑，降低银行的贷款风险。

    此外，银行可以争取各级政府的相关政策支持，提高银行发放首贷的积极性。比如允许银行对民营企业贷款损失准备在税前计提，对于银行加大民营企业贷款利息收入免征增值税；发挥政策性担保机构的资金撬动和杠杆放大作用，通过税收减免、资本金注入、风险补偿等方式，加大对政策性担保机构的扶持力度，同时各级政府设立再担保基金，筹建规模大、公信力高、管理水平高的再担保公司，并鼓励市场化程度高的地区建立市场化的再担保体系等，从而为银行对民营企业贷款融资提供必要的政策支持，提高银行为民营企业贷款的积极性。