“第三支箭”再发力 沪市房企首单发行股份购买资产申请获批

    本报记者 田鹏

    6月29日，陆家嘴发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金重组项目获得证监会注册批文，成为沪市房企首单发行股份购买资产项目。据悉，该项目从4月17日受理开始，先后经历了4月28日发出的首轮问询、6月8日经上交所并购重组审核委员会审议通过、6月13日报会注册，截至当日获得证监会注册批文，共用时约70天。

    IPG中国区首席经济学家柏文喜对《证券日报》记者表示，房企通过上述形式进行资金补充，可以在增强资本实力、优化财务结构和改善现金流的同时降低负债率，也为相关企业向银行借贷融资创造了更好的条件和更多的可能性，对于改善房企的流动性意义巨大。

    2022年11月份，证监会新闻发言人就资本市场支持房地产市场平稳健康发展答记者问时表示，房地产市场平稳健康发展事关金融市场稳定和经济社会发展全局。证监会坚决贯彻落实党中央、国务院决策部署，积极发挥资本市场功能，支持实施改善优质房企资产负债表计划，加大权益补充力度，促进房地产市场盘活存量、防范风险、转型发展，更好服务稳定宏观经济大盘。证监会决定在股权融资方面调整优化5项措施。

    上述措施发布后，上交所第一时间为上市房企提供政策讲解与咨询服务，随后陆家嘴即披露关于筹划并购重组相关公告。后续上交所也持续跟进陆家嘴并购重组进展，公司于2022年12月16日披露重组预案后，上交所仅用5个交易日即完成了预案审核，于12月23日发出审核意见函，体现了交易所落实支持房地产平稳健康发展政策的决心和速度。

    通过本次重组，控股股东陆家嘴集团将位于陆家嘴金融贸易区和前滩国际商务区的优质资产注入上市公司，收购资产金额达133亿元，交易金额为近年房企重组之最，有利于上市公司做强做大主业、提高资产质量。此外，本次交易募集配套资金不超过66亿元，主要用于支付现金对价、补充流动资金、偿还债务。

    市场人士对此表示，该项目的顺利进展有利于发挥资本市场功能，从而进一步支持优质房企改善资产负债表，更好服务稳定宏观经济大盘。

    据悉，自证监会发布支持房地产平稳健康发展相关政策以来，沪市房企积极响应，截至目前，已有2家涉房上市公司披露重组预案，合计交易金额超220亿元，配套募集资金不超过136亿元。与此同时，2023年以来，沪市部分房企销售端出现反弹，“三支箭”政策传导取得积极效果。

    京师律师事务所高级合伙人陈振辉在接受《证券日报》记者采访时表示，房企股权融资项目陆续落地，可以缓解房企资金压力，支持符合条件的上市房企修复基本面，促进市场信心提振和经济大盘稳定，有利于整个房地产行业的发展。这也为后续房企融资提供了参考和信心，有望带动更多房企获得资金支持，提升行业的整体发展水平。

（编辑 孙倩）