财富管理将呈现多元化、专业化、安全化、普惠化趋势 居民财富配置金融资产比例将持续提升

    本报记者 朱宝琛

    在7月30日-31日举行的“2022青岛•中国财富论坛”上，多位与会人士围绕资产管理、财富管理等话题进行阐述。

    今年是资管新规过渡期结束后的第一年。在财富论坛上，中国银保监会副主席梁涛表示，资管行业作为联结实体经济与居民财富的重要桥梁，要积极探索创新发展路径，把握机遇，有所作为：以人民为中心，促进实现共同富裕；以稳增长为使命，提升服务实体经济的质效；以新发展理念，开创高水平的开放新局面；以双碳目标为导向，助力绿色低碳发展。

    “面对新时期的机遇与使命，银行保险资管机构需要不断锤炼强化自身核心能力，以深厚的内功肩负起新发展格局赋予的时代任务。”梁涛说，一是全面提升投研水平；二是丰富完善产品体系；三是高度重视科技赋能；四是切实加强风险管控。

    中国保险资产管理协会执行副会长、秘书长曹德云介绍，保险资产管理行业经过20年的探索实践，走上了一条市场化、专业化、规范化发展道路。在资产配置领域，确定了稳健投资的理念，构建较为合理、适用的资产配比结构。

    他介绍，目前受托管理的非保险资金超过3万亿元，同时保险公司委托券商、公募基金等机构管理的保险基金超过6000亿元。

    曹德云同时对保险资管改革提出建议：鼓励保险资产管理机构根据资源禀赋特征、专业特长、能力条件和发展需要，设立并优化从事股权、不动产、境外投资等业务领域的专业投资机构，促进保险资管市场主体的多元化、差异化和精细化管理；鼓励保险资管机构发挥长期资金管理专长，拓展第三方业务，更好地服务长期资金拥有者。同时支持资管机构产品创新和业务模式创新，实现业务多元化和立体化等。

    随着居民财富管理意识的逐步提高，资产配置需求日益多元化，财富管理行业迎来高速发展时期。从资本市场的角度看，财富管理与资本市场之间密不可分、相互促进：资本市场为财富管理提供平台，让投资者共享资本市场改革的红利，促进共同富裕；财富管理为资本市场提供资金来源，助力机构投资者成长，促进资本市场的健康发展。

    “财富管理行业长期健康发展离不开强大的资本市场。”深圳证券交易所副总经理唐瑞表示，资本市场拥有广泛的投资者群体，对各类财富管理工具有广泛的需求。国内资本市场汇聚了优质的发行人和上市公司，拥有股票、债券、基金衍生品的完整产品线，基础投资标的日益丰富。在此基础上，公募基金专业机构财富管理产品规模在不断扩大，公募基金已经成为公众投资者的重要资产配置工具。

    对于深化财富管理改革创新，中国人民银行研究局局长王信提出四点初步看法：进一步将金融支持科技创新融入财富管理发展内核；将普惠型财富管理作为重点，助力实现共同富裕；推进财富管理更高水平对外开放；充分发挥财富管理金融综合改革试验区先行优势，大力发展绿色金融，更好支持绿色低碳转型。

    展望未来，唐瑞表示，财富管理将呈现出多元化、专业化、安全化和普惠化的趋势。在多元化方面，资产配置将从储蓄、房地产逐步转向股票、基金、债券等；专业化方面，财富管理方式将由居民自主理财逐步转向依靠专业性财富管理机构理财；安全化方面，投资者侧重从短期逐利转向长期投资和价值投资；普惠化方面，财富管理相关服务主要从针对高净值人群逐步过渡到中低收入人群。

    “展望‘十四五’，居民财富配置金融资产的比例将持续提升，叠加养老金三支柱的发展和资本职场的壮大，财富管理行业将迎来新的发展机遇。”唐瑞说。

（编辑 田冬）